Estado de flujos de efectivo
Emision neta de deuda a corto plazo
Muestra obligaciones financieras que deben devolverse y normalmente tienen coste explicito en el estado de flujos de efectivo. A diferencia de la cuenta de resultados, aqui importa el movimiento de caja o la conciliacion que explica por que el beneficio contab
Emision neta de deuda a corto plazo
shortTermNetDebtIssuance · Estado de flujos de efectivo
- Definicion
- Muestra obligaciones financieras que deben devolverse y normalmente tienen coste explicito en el estado de flujos de efectivo. A diferencia de la cuenta de resultados, aqui importa el movimiento de caja o la conciliacion que explica por que el beneficio contable no coincide con la liquidez generada.
- Calculo
- Emisiones de deuda a corto plazo - amortizaciones de deuda a corto plazo.
- Usos
- Util para separar beneficio contable de generacion real de caja y para seguir reinversion, adquisiciones, deuda, dividendos y recompras. Es especialmente importante en negocios maduros, ciclicas, roll-ups y empresas con mucho capex. Puede enganar por timing de working capital, capex irregular, refinanciaciones o M&A. Contrastalo con beneficio neto, EBITDA, capex de mantenimiento y deuda neta.
